W sobotę 16 sierpnia 2026 roku prezydent Karol Nawrocki podpisał długo oczekiwaną ustawę o Osobistych Kontach Inwestycyjnych (OKI). To przełomowa regulacja, która ma zachęcić miliony Polaków do długoterminowego oszczędzania i inwestowania na preferencyjnych zasadach podatkowych. Nowe przepisy wejdą w życie już w przyszłym roku, a pierwsze korzyści będą mogli odczuć ci, którzy zdecydują się na założenie konta po 1 stycznia 2027 roku.
Czym są Osobiste Konta Inwestycyjne?
OKI to nowy instrument finansowy, który ma być alternatywą dla tradycyjnych lokat i funduszy inwestycyjnych. Zgodnie z założeniami ustawy, oszczędzający będą mogli wpłacać na konto środki, a zyski z inwestycji – zarówno te z odsetek, jak i z tytułu wzrostu wartości aktywów – będą zwolnione z podatku od zysków kapitałowych (tzw. podatku Belki), pod warunkiem że środki pozostaną na koncie przez określony minimalny okres.
Eksperci podkreślają, że to jedna z najbardziej znaczących zmian w polskim systemie podatkowym od lat. – To krok w stronę budowania kapitału długoterminowego w Polsce, podobny do rozwiązań znanych z innych krajów europejskich, takich jak niemieckie konta emerytalne czy brytyjskie ISA – komentuje dr hab. Anna Kowalska, profesor ekonomii na Uniwersytecie Warszawskim.
Kluczowe terminy i zasady
Ustawa przewiduje, że OKI będą mogły zakładać osoby fizyczne, które ukończyły 18 lat. Wpłaty roczne będą limitowane – w pierwszym roku funkcjonowania limit ma wynieść 20 tysięcy złotych, a w kolejnych latach będzie waloryzowany o wskaźnik inflacji. Aby skorzystać z ulgi podatkowej, środki będą musiały pozostać na koncie przez co najmniej 5 lat. Wcześniejsza wypłata będzie skutkować koniecznością zapłaty podatku od wypracowanych zysków.
Banki i domy maklerskie już przygotowują się do wdrożenia nowych produktów. Z szacunków Ministerstwa Finansów wynika, że do 2030 roku z OKI może skorzystać nawet 5 milionów Polaków, co przełoży się na dodatkowe oszczędności w wysokości około 100 miliardów złotych. To znaczący impuls dla rynku kapitałowego i gospodarki jako całości.
Reakcje i kontrowersje
Podpisanie ustawy spotkało się z mieszanymi reakcjami. Część ekspertów zwraca uwagę na ryzyko związane z inwestowaniem na rynkach kapitałowych, szczególnie w okresach dekoniunktury. Z kolei przedstawiciele branży finansowej wskazują, że OKI mogą pomóc w budowaniu nawyków oszczędzania i zwiększeniu świadomości inwestycyjnej społeczeństwa.
To dobra wiadomość dla wszystkich, którzy chcą myśleć o przyszłości. Osobiste Konta Inwestycyjne to szansa na pomnażanie oszczędności bez dodatkowego obciążenia podatkowego. Ważne, aby Polacy korzystali z tej możliwości rozsądnie, dywersyfikując swoje inwestycje – mówi Michał Dąbrowski, doradca inwestycyjny z warszawskiego biura maklerskiego.
Ustawa wejdzie w życie po upływie 14 dni od ogłoszenia w Dzienniku Ustaw, ale pierwsze OKI będzie można otworzyć dopiero od początku 2027 roku. Ministerstwo Finansów zapowiada kampanię informacyjną, która ma przybliżyć Polakom zasady funkcjonowania nowego instrumentu.
Foto: images.pexels.com
📷 Galeria zdjęć
